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2017-05-21

在利好政策之下,二手车行业正在形成新的竞争角力,尤其在二手车电商领域,B2B、B2C、C2C等几种模式的竞争尤为激烈。哪种模式能够跑赢市场,决定权掌握在用户手中。在经历了2015年下半年的广告大战、2017年初的广告大战之后,用户也完成了从知道到了解再到选择的过程。


最新的艾瑞数据显示,市场上几乎所有二手车电商都保持着稳健的增长,只有优信二手车主打的B2C模式在数亿广告轰炸之后,迎来的是却是数据下滑。易观数据显示,从2016年10月的行业大旺季开始到2017年4月,优信二手车的数据一直呈下滑之势,优信二手车APP月活用户从2016年10月的384.09万下跌至2017年4月的188.73万,跌幅高达50.9%。


为何优信二手车主打的B2C模式不被市场所接受?


得车源者得天下


美国1960年代的二手车行业也处于混乱、无序的状态,大量零散车商充斥着二手车市场,车源极为分散,信息严重不透明。随着美国新车销售的下滑,品牌经销商开始关注二手车行业,并开始规模化二手车行业,发展到今天,直接掌握着大量车源的品牌经销商是强势群体,占市场份额 60%,同样直接掌握车源的二手车连锁店份额也达到25%,剩下的则是私人交易和一些零散小型车商。得益于车源的集中规范化管理,信息透明、实现非标品的标准定价,美国消费者更加接受性价比更高的二手车,从而使得美国市场的二手车售卖量是新车的三倍左右,与中国市场倒挂。


优信二手车的B2C模式,其商业逻辑是整合零散车商的车源,通过导流的形式,将线上流量转化到车商线下的交易,实际上是B2B2C模式,优信对外宣传整合了1万多家车商,按照优信最新公布的200万车源,平均到每家车商的车源量仅200余台,大部分都是个体经营的小型车商。虽然优信平台实现了车源规模化的集中在线上平台的问题,却并没有真正实现规模化管理车源,车源依旧掌握在车商手中,平台与车商有各自的利益考量而无法真正实现信息透明,更重要的是车辆的定价权掌握在车商手中。


此外,中国的消费者对于车商的认知相对比较负面,通过优信购车的用户最后要到车商处完成交易,无论通过优信去买车还是直接到线下车商处买车,得到的车和车价没有区别,服务水平和能力也没有差别。优信无法实现车商的标准化管理和标准化定价,并不能在本质上解决车商群体的原有问题。这应该是优信APP用户持续下滑的根本原因之一。


优信二手车=二手车领域的搜房


优信二手车的收入模式有两种,一种为端口费,一种为交易佣金。端口费这种盈利模式是典型的广告平台模式,优信这种单纯提供车辆展示的广告导流模式像极了红极一时的搜房网:搜房依靠房产中介赚钱,优信依靠车商(二手车中介)赚钱;房产中介控制房源,二手车商控制车源;搜房无法介入交易,交易掌控在房产中介手中,优信同样很难介入交易,交易的实际把控人为车商。


广告模式的搜房也曾是行业和媒体的“宠儿”,市值一度高达80亿美金。在流量渠道单一,传统中小房产中介没有获取互联网流量能力时,这种模式的确非常赚钱。


然而作为互联网最传统、最基本的模式,搜房网的广告模式也在行业发展中受到冲击、弊端显现,高涨不下的流量费用,让搜房不得已不断涨价,直接吃掉了大量中介的利润。在2014年3月杭州中介抵制事件爆发后,搜房网股价加速下跌,90天内,搜房网市值蒸发225亿元,目前,搜房仅是一家十几亿美金的公司。搜房网的广告模式弊端在积累多年后开始爆发。


优信为车商提供的价值更多在导流层面的话,它还要面对来自58、易车二手车等公司的竞争。对于车商而言,优信与58、易车二手车等在功能上相似,都类似于信息展示渠道平台。车商更倾向于将车源同时放到多个平台之上,哪个平台的成本低、成交快,就会更倾向于哪家平台。去年,优信从免费刊登电话到收取商家服务费的模式改变就引起车商的反弹。包头市全联二手车商会发布通知,号召旗下车商拒绝与优信的一切合作。同时,山西省也出现了类似抵制优信的文件。


如果优信不能带给线下车商更便宜更大量的购买用户,对于车商的制约能力显然是有限的。


从艾瑞数据可以看出,不用与专门做流量生意的58对比,仅仅与易车二手车,这个前东家对比,易车二手车的流量是优信的近10倍。竞争显然不在一个维度。



交易的数据的缺失,优信丢掉的未来


与搜房的没落不同的是,掌握着房源的链家趟出了另外一条路。掌握着房源,链家通过互联网平台实现买方、卖方、经纪人的连接与互通,实现线上线下环环相扣,形成房产服务闭环。同时,由于介入买卖双方交易,链家还搭建了一个完善的买卖方数据库,可以通过大数据对未来交易进行指导和预测。


随着中国二手车行业的发展,大车商联合形成品牌化的连锁商将成为未来趋势之一(这一点已经在美国二手车市场得到验证)。而一旦这种连锁商成长起来,将会成为二手车行业的“链家”,他们掌握着绝大多数的车源,他们将有能力采买流量,不再依赖作为“渠道商”的优信。对优信而言,一旦大型连锁商形成或是出现拥有更多车源的其他平台,优势荡然无存。


更为重要的是,未来的二手车市场,必然是大数据驱动的行业,以美国的carmax为例,通过掌握买卖双方的数据,运用大数据和智能算法,实现非标产品的标准定价,真正实现信息的公开透明,依托于大数据,carmax切入车后市场,真正将交易的价值最大化。而反观优信二手车的B2C模式,仅能收集到部分买家的大数据,而最为重要的卖家数据是完全缺失的,中国的二手车全部在个人手中,缺失了卖家数据,等于失去了整个二手车行业的核心价值重要组成部分,如果没有了未来的预期,还能走多远呢?

2017-05-19

阿里公布了2017财年财报,Q4收入358.79亿元,同比增长60%;全年收入1582.73亿元,同比增长56%。不论从收入规模还是净利润来看,阿里成为国内最大的互联网公司。不过,除了耀眼的数据,更值得关注的是财报中提到的一点:福布斯全球最具价格的100强品牌中,有近八成的消费品牌已经入驻天猫。

可以说,天猫成了全球最大的品牌聚集地。

Burberry、玛莎拉蒂、雅诗兰黛、兰蔻、娇兰、CPB、徕卡、苹果、华为、星巴克等掰着手指头都数不过来的大牌都已经悉数入驻天猫了,还有很多品牌正在入驻天猫的路上。众所周知,这些大牌对平台的要求很高,讲的是品牌地位对等,也就是所谓门当户对,在线下渠道只进最高端的商场,自己开门店也是挑一座城市最黄金的地段。这些品牌的入驻,客观反映出天猫在全球电商领域的地位和品牌价值。

或者也可以说,天猫正成为这些品牌转型升级的主阵地。当下,全球品牌都面临着消费升级的挑战,主流消费群体日益年轻化,消费需求变得更加个性化,如何更好的贴近和把握消费者,成为所有品牌都在思考的一大问题。在不破坏自身品牌调性的基础上,还要能够给产品带来增量的销售,这本身就是很难两者兼得的问题。而在众多的电商平台中,天猫无疑能让他们兼得,其拥有庞大的高质量消费群体。

本身天猫就不再是一个单纯的销售平台,而是全球潮流时尚的聚集地,玛莎拉蒂、娇兰这些顶级品牌都在天猫首发过新品,可见他们对其时尚地位的高度认可。当然,天猫不止是品牌聚集地,更是成为许多品牌的发源地。前段时间,三只松鼠、御泥坊等企业提交了IPO申请,这些品牌都是在天猫平台上成长起来的。不过短短几年的时间,三只松鼠成了最大的休闲零食企业之一,其年利润超过了线下耕耘多年的来伊份。御泥坊也是国内排名靠前的美妆企业,超过了绝大多数历史悠久的面膜品牌。

国际大牌入驻与本土品牌崛起都离不开天猫的一站式服务,在过去几年时间里,天猫不断的调整组织架构,以给商家提供更好的服务。最近的一次调整是在2016年底,天猫团队和聚划算团队全面一体化,天猫成立三大事业组、营销平台事业部和运营中心,变阵为以三纵两横的网状协同体系加若干独立事业部的全新架构。目的就是提供聚合式的商家运营和一站式的消费者服务,为品牌提供更大的发展空间。

当然,这与阿里整个生态也是密不可分的。以零售环节最关键的物流服务来说,阿里旗下菜鸟正在加速用数据平台和技术赋能中国物流业,持续推动行业向智慧转型。目前,中国零售平台上81%的商家在使用菜鸟标准化的电子面单,这一比例比上一年的60%有了大幅提升,而电子面单的普及大大的提高了物流效率。另一方面,菜鸟联盟的推动下,物流的时效大大提升,中国物流正逐渐从价格竞争转向服务质量的竞争,从过去比拼包邮升级到了比拼当日/次日达,能够大大的提高消费者购物体验。


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这就不难理解,为何阿里能够持续的高速增长,因为阿里是一个良性循环的经济体。越来越多的消费者涌向天猫,越来越多的品牌聚集在天猫,消费者吸引品牌,品牌带来增长。以及,针对商家和消费者的服务和体验在不断提升,包括在去年提出的新零售,都在积极推动零售行业的升级和变革。所以,增长就是理所当然的事,在未来的很长一段时间里,只要阿里保持不断的创新,增长也必然会成为一种常态化。

2017-05-17

这一次又被乐视电视刷屏了!作为乐视上市公司体系的“台柱子”,其赢得了众多的赞赏。我相信,绝大多数的人都是真心的。

激进的乐视又回来了。乐视致新总裁梁军说。

在这样一个非常时期,这场发布会,这样一番话,绝对不是随口说说的。从个人的解读来看,至少释放出几个信号,一个是乐视致新的资金危机解决了,一个是乐视又找到了新的撬动点。资金的问题就不用多说了,融创给乐视致新投入了一笔钱,以及引入了其他一些新股东,已经满足乐视电视的需要了。所以,梁军有足够的底气说出这番话来。

资金的问题并不是重点,尤其对于非常健康的上市公司体系,否则融创也不可能斥巨资投入。核心还是在于,乐视电视能够找到新的撬动点,能够让投资者可以看到希望,能够让消费者愿意自掏腰包。在这场发布会上已经看到了,乐视打出了共享电视的概念,绝对不单是迎合了共享的热点,核心还是能够给行业带来一些改变。

乐视从一开始进入到电视行业,就有着价格屠夫的称号,配置更高的电视价格更低,也就是两倍性能,一半价格。抛开其提供的所有增值服务,单价格就有足够的吸引力,让消费者有购买的欲望。所以,哪怕从一开始捆绑了会员服务,也不影响乐视电视的突飞猛进,迅速成为智能电视的第一位。之后,乐视又更大胆的取消了会员捆绑,甚至还推出了更为激进的硬件免费,进一步的提高了乐视电视的普及率。

如果继续高歌猛进的话,应该占有率会持续增长。但在过去的一段时间里,乐视调高了电视的价格,尽管主要原因是元器件的成本上涨,但还是被其他互联网电视抓住了机会,对乐视还是造成了不小的压力的。不过,随着众多问题的解决,乐视又回来了。

虽然对共享这个名字保留意见,但包装之下的模式还是相对靠谱,以影视会员的形式让用户共享价值。具体来说,就是用户完成一定的任务模式,三种任务模式都非常简单,一种是联网开机277天就可以完成;一种是乐范儿成长值超过3000,开机一天累积2个成长值,消费1元获得1个成长值;一种就是以699元价格购买价值1149元的服务大礼包。

完成这些任务有何奖励呢?就是在购买了1年会员机的基础上,只需要加购1年的490超级影视会员,每完成一种任务就可以获得1年超级影视会员。这对于看电视的用户来说,门槛确实不高,而对乐视来说,不但能够收获短期的价值,还能够培育用户的使用习惯,也就是为未来实现更大的价值储存能量。

一年开机277天获得1年超级影视会员,这听上去就有点刷广告的意思,毕竟广告是乐视电视目前的主要营收之一。但根据乐视官方的数据来看,用户平均开机时间超过225天,这个任务奖励几乎是白送的。不过,这也是诱导用户回到客厅看视频的一种方式,在电视、PC、手机中,给出一个优选电视的理由。

第二个任务也不难,平均225天的开机时间,一年下来就能积累450成长值,剩下的可以靠购物、会员、游戏等增值服务来满足。就拿乐视一直在推的大屏购物来说,边看电视边购物也是一种全新的体验,在哪里买不是买呢?在电视买不到3000块的商品获得价值490元的一年超级影视会员,相对又很划算。

而付费699元购买价值1149元的服务大礼包,包括了延保一年、附件免费更换一次、免费移机、清洁等,这本身就是很多用户存在的需求,买个电视回去就是为了看得更久,自然希望获得更多的保障服务。说到底,乐视希望用任务补贴的形式来培养用户的习惯,看电视,以及用电视购物、游戏等。

乐视致新营销传播副总裁任冠军在抨击共享单车的时候曾说,共享单车其实都是披着共享外衣的伪共享,只是以租代售,提供租赁服务而已,真正的共享是价值创造,价值迁移和价值共享。

梁军也说得很直白很实在,我们的共享模式不是为了获得高额利润,而是高额流水,形成购买习惯,让用户黏接在电视上,成为用户的生活方式。

从这话就好理解乐视的共享电视,乐视的用户联网开机是贡献价值、用电视购物和游戏是贡献价值,是给乐视贡献价值。所以,乐视用会员的形式反馈价值给用户,这也是价值的迁移,以及价值共享。这么来理解的话,乐视说共享也没有任何问题,总比那些分时租赁披着共享外衣的实在。

但核心还是像梁军说的,拼软件、拼运营能力、拼广告系统……拼各项能力,不是喊口号就行。如果用户没有开机的动力,如果不能为用户提供好的购物、游戏体验,那是不可能实现的。应该说,乐视敢于回到价格屠夫的角色,应该有足够的底气,就像梁军说出激进的乐视又回来了。


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已经激进过的乐视,已经犯过错的乐视,至少不应该会在同一个地方犯第二次错。何况,电视业务一直都发展的很不错,整体还是被看好的。在整个互联网电视行业来说,还是首屈一指的,这是不可否认的。而给乐视带来底气的,肯定不只是资金,还有共享电视的模式,这应该是最为关键的。

2017-05-15

如果不是陈欧投资了街电,以及聚美要卖空气净化器了,可能很难让人再想起这家公司。上一次这么被密集关注,应该是7块钱私有化的事了,陈欧因此获得一个外号陈七块,聚美优品也被称为巨没有品。不过,当初那些骂陈欧的人应该后悔了,现在股价都已经跌倒了3块多,恐怕7块钱求着陈欧私有化都来不及了。可惜,私有化的事再没动静了。

市值从39亿美金一路跌倒不足5亿美金,陈欧也不再说被低估了。这倒不算什么,市值说明不了任何问题,但市场占有率直线下滑却是个生死攸关的问题。聚美优品在最风光的时候,在化妆品领域跺跺脚,也是能让人抖三抖的,可以说是仅次于天猫美妆。但是,现在却越来越边缘化了,别说跟天猫美妆比,就是唯品会、京东这些当年的落伍者也没法去比了。

御泥坊在申请IPO的时候公布了2016几大平台的销售情况,天猫美妆和唯品会是最大的,唯品会的占比27.59%,聚美的占比只有9.72%,京东的占比是9.20%。而在2014年,聚美领先京东差不多两个点。在2015年,聚美甚至比京东还要差一点点。这是什么概念呢?聚美作为专业的美妆平台,份额跟京东美妆差不多了,整体应该要比京东少了。而在过去,唯品会主要是以服装为主,收购了乐蜂网也不如聚美优品,现在却远远领先于聚美了。

现在来看,聚美优品在美妆电商平台中勉强还能排到第四。这是一个非常尴尬的角色,在电商这个领域里来说,如果不能做到第一和第二,再不济也应该混到个第三,往后就会越来越被边缘化。以目前聚美优品的体量来说,除了能够吸引到一些国产品牌,很难吸引到国际一线品牌的合作,其实本身就已经被边缘化了,未来的路肯定是越来越难走的。

唯品会在美妆为什么越做越好呢?很关键的原因就是品牌资源多,尤其是一些国际品牌的合作,能够给唯品会带来大量流量,以及一批忠实的用户。聚美虽然也在卖一些国际大牌,但都不是直接与品牌商合作,在资源上就处于劣势地位。这几年京东美妆的发展也很快,就是因为京东有品牌效应,哪怕销量可能还不够大,但国际大牌愿意与他合作。

国际一线品牌不愿意和聚美合作,除了市场地位的边缘化,可能还有另外一层原因,那就是聚美卖过他们的假货。聚美在最早成立的时候,国际大牌都卖得很便宜,一些特价甚至低于渠道价,这明显是违背正常逻辑的。如果不是官方在烧钱补贴的话,那就只有假货一种可能性了。除了假货是不可能做到那么便宜的,哪怕是国际品牌最顶级的代理商。

数据是最好的说明,阿芙、御泥坊都是知名的电商品牌,在电商的销量很好。在聚美优品里面看到,阿芙本月最高的销量是153,御泥坊的最高销量是3760。而在天猫,阿芙当月最高销量是8175人收货,御泥坊最高销量产品是85405人收货。而在整个面膜品类中,聚美销量最好的是一叶子,当月也不过11891,与天猫的差距不是一点点大。

以目前聚美的体量来说,几乎是没有多少存在感的。而且,这种劣势会越来越明显,现在市值不到5个亿,差不多就是对聚美最好的价值体现了。所以,陈欧还要去搞投资、做产品,或许就是为了缓解美妆版块失利带来的压力吧。

2017-05-14

前后一周的时间里,腾讯和阿里的市值相继突破3000亿美元,创下历史新高。这意味着,未来几年的中国互联网江湖,只剩下AT两位孤独的大佬。自然而然,公众就会对两家公司进行对比,不管是当下的业务,还是未来的发展前景,都是让人关心的话题。

在当下这个时代中,两家公司都非常了不起,不但改变了国人的生活方式,也影响着全球互联网产业发展。尽管两家公司的市值相差不大,体量相当,但发展路径却是截然不同。可能在今后很长一段时间里,两家公司依然会像过去那样,一家向东,一家向西。

腾讯和阿里正处于蜜月期

腾讯和阿里在业务上的交叉竞争是比较短暂的,尽管双方一直都对彼此的地盘虎视眈眈,但终究以失败告终。腾讯在拍拍、易迅上交完学费之后,最终把电商业务全部丢给京东了事,专注于自己优势的社交和游戏领域;阿里在尝试推出来往以及支付宝的社交化后,最终还是回到了电商的主营战线上来。

哪怕是在互联网产业上的布局,两者也是从竞争走向了合作。阿里投了快的,腾讯投了滴滴,结果是滴滴和快的合并了;阿里投了美团,腾讯投了点评,最终的结果也是两家合并。虽然两家在部分业务上有一些暗自较量,但有竞争也有合作,整体来说相安无事,主营业务没有冲突,可以说是蜜月期。

竞争基本都是一些新兴业务,相对来说,阿里都处于比较领先的地位。云计算方面,阿里云是国内最大的云计算平台;视频领域,优酷土豆是国内最大的视频网站;影视方面,阿里营业已经实现了上市;导航方面,高德依然处于领先者地位。当然,腾讯也有一些领先的业务,比如邮箱、文学、音乐等。

简单一点来理解两家公司的话,腾讯是以社交为基础的娱乐公司,主要的收入来源于游戏和增值服务,广告等其他收入的占比并不高;阿里则是以电商为基础的营销公司,主要收入来源于广告和增值服务,云计算等新兴业务的占比也不高。二者的终端用户相似但直接客户完全不同,腾讯以个人为主,阿里以企业为主。

不同模式所带来的改变和价值也不同,社交、游戏都是一种娱乐方式,给人带来的是精神层面的满足。电商则是一种生活方式,不仅能够带来精神上的满足,还有更为重要的物质享受。因为业务不同,收费对象不同,也就导致一个结果,尽管腾讯的收入高于阿里,但盈利能力却相对较弱。

2016年,腾讯总收入为1519.38亿元,净利414.47亿元;阿里总收入1438亿元,利润为681亿元。原因在于,阿里是帮助企业更好的赚钱,只要企业获得了更好的发展,阿里自然能够赚到钱。腾讯是从个人口袋里掏钱,在不能带来收益的前提下,个人用户的ARPU值较低,只能靠不断做大基数来提高营收。

伟大的企业源自于社会价值

不同企业的价值衡量,业务上是比较难说的,毕竟分属于不同的形态。尽管两家都是互联网企业,但模式确实是截然不同。那么,就可以从企业的社会价值,或者说社会责任层面来看。

两家公司都是伟大的企业,直接带动了数以万计的就业。从媒体的一些报道来看,阿里的员工人数在5万,腾讯的员工大约在3万。当然,就业人数不同不能说明什么,这是双方的业务模式导致的。阿里专业打假的团队都配备了2000人,以及那么多小二服务于中小企业,自然对于人力资源的需求更大一些。

在间接产生的就业机会上,阿里则把腾讯远远的甩在了后面。腾讯是直接面向于个人,除了第三方开发者、微信公众号的运营者以及广告代理商之外,并不能产生太多的就业机会。而阿里是连接企业和个人的,能够产生十分庞大的就业机会。比如销售商、生产商、运营商、物流商等,都是围绕着阿里的电商生态来为个人用户提供服务。

根据阿里公布的数据,超过1200万人开店创业,创造的就业机会超过3300万。这数据一点也不夸张,现实的就业或许会更大。几乎每个人的身边都能找到一个淘宝店主,很多淘宝店能够解决一家人的生计问题,这在以往任何时期都是不敢想象的。让很多三四线城市以及农村的人,甚至是残疾人,都能享受更平等的就业和创业机会。

一个很简单的例子,山西的农民王小帮靠卖农产品发家致富,现在已经是淘宝金冠店了。在没有电子商务以前,这几乎是不可能的事,农产品的定价权掌握在收购商手里,农民指望农产品连饭都吃不上,更没有多大可能致富了。这样的案例太多了,很多藏在大山里的农民、小镇上的年轻人,靠着淘宝走上了富裕。

而在现实的商业环境中,北上广可以凭本事吃饭,相对来说是非常公平的。而在三四线以及农村地区,受限于地理位置和风土人情,基本都是靠关系和资源,很难说得上有平等的就业和创业机会。因为有了互联网,有了电子商务,打破了关系和资源的垄断局限,给了更多人一次公平参与的机会,可以凭借自己的本事创造价值。

回到腾讯来说,除了QQ、微信让社交变得更简单之外呢?游戏则是让很多人痴迷。虽然说游戏没什么不好,如果是有节制的玩的话是能够给人带来享受的,让心情变得更加的愉悦。但是,说不上多大的社会价值。幸好,微信公众号的出现也解放了一批人,让真正有才华的人能够有公平的机会施展,更有尊严的将能力变现,这是一大贡献。

另一方面就是税收的贡献,税收决定了国家的收入,也决定了国家的基础投入,才能更好的改善教育、医疗等民生事业。根据公开数据,阿里及蚂蚁去年纳税238亿,平均每个工作日是一个亿,这还不包括平台上的商家,平台所带动的税收超2000亿。不过,腾讯并未公布相关的纳税数据,也就无法去评价了。

关键看未来的发展潜力

在瞬息万变的互联网行业,现在的一切并不能说明什么。很多年前不论腾讯还是阿里,也都是行业的小弟,如今却让当年的大佬望尘莫及,关键还是要看两家公司的成长性。过去,腾讯的收入规模曾一度遥遥领先于阿里,如今两者之家的差距却越来越小,阿里在盈利能力上超越了腾讯。

从业务本身的角度来看,腾讯和阿里都很稳固了,移动互联网的浪潮之下,腾讯向手Q、微信的进化,阿里则开始了新零售征途。从收入的增长上来说,则开始出现一些差别,腾讯的游戏业务增长放缓,2016年第四季度游戏收入同比只增长了16%,毛利也开始逐渐的下降了,几乎可以说是见到了天花板。然而,同期阿里主营的零售平台同比却增长了42%

PC时代腾讯凭借QQ的增值业务保持增长,会员、红钻、蓝钻、黄钻、紫钻等,几乎所有颜色都被用光了,以维持着增值业务的高速增长。而随着用户规模的增长放缓,以及从PC向移动的转移,会员等增值业务已经触顶了,很难再有过去那么大的增长。所以,前段时间疯传微信可能推出会员,这在不久的将来完全是有可能的事,这毕竟是腾讯的强项。

以及在广告上的表现,腾讯打通了QQ、微信等平台,微信广告一度是非常高冷的,却也不断的降低投放的门槛,目的是充分利用平台的流量,最大限度的获取营收,其广告收入的增长也主要依靠微信。原因很简单,增值业务是有天花板的,而游戏业务又充满了不确定性。如果能够持续推出爆款还好,一旦出现某款游戏遇冷,就很可能影响到整体营收。

这对腾讯来说还是很有风险的,2016Q4游戏收入184.69亿元,在季度总收入的占比是42%,其中《王者荣耀》就贡献约107亿元,占了游戏收入58%。不只是腾讯依赖于游戏收入,更是对具体的某一款游戏有依赖。任何一款游戏都有周期性的,在快速更迭的时代里,一旦不再火爆就会大大影响收入。

哪怕一直有新游戏替代,之前是《英雄联盟》,现在是《王者荣耀》,但游戏市场整个盘子就那么大,天花板还是很容易触碰到的。所以,目前腾讯比较有想象空间的可能只剩下微信,毕竟这是入门级的应用,几乎上网的人都在用。可能不用淘宝、不用微博,一定会用到微信,但社交产品的变现充满太多不确定性。

电子商务则是完全不一样,是一种生活方式,商业模式也离钱最近。只要阿里平台的商家持续增长,消费者依然认可其价值,自然会给阿里贡献更大的收入。而阿里能够保持高速的增长,与其强烈的危机感密不可分,总是在不断的对零售模式更新迭代,以满足商家和用户的需求。

在去年提出的新零售概念,可能在今后的很多年里,都将深深的影响中国的零售发展。一旦真正实现了,完成模式的升级,将会带来非常大的想象空间。简单来说,只要阿里不落伍,就很难出现黑天鹅事件,不会对营收层面造成影响。

而除了新零售以外,从2015年开始推动全球买、全球卖,又提出了eWTP的全球电子商务网络,已经初步搭建了一张国际化的网络。当然,腾讯也在积极的布局外海,包括投资海外的电商平台,以及积极推动微信的出海等。在全球化方面,可能会成为影响未来十年发展的一个关键因素。

相比之下,电商的买卖关系是不存在地域局限的,这从阿里的B2B业务开始,就是构筑一张全球网络,现在升级到了消费者层面。社交和游戏等相对要难一些,会受到地域和文化的影响,不管是微信还是国内的游戏、手机产业,其海外市场还是集中在东南亚,离真正的全球化还有一段距离。

但不管怎么说,两家都是值得尊重的企业,都是这个时代的英雄。到目前来看,两家还是体量相当的公司,关键还是看未来的走向了。就像过去是BAT的时代,到现在就剩下了AT,未来谁也无法准确预料。谁能创造更大的社会价值,谁能有更完善的全球网络,谁就有可能获得更领先的地位。

2017-05-12

对于陷入困境的易到来说,能在这个时候拿到牌照,肯定是一件大好事。但官方的宣传实在太夸张了,又是“首张”,又是历史转折,还是乐视那种混淆概念的老套路。神州专车在全国拿到了17张,首汽约车也在全国拿了17张,滴滴出行拿了8张,也没闹这么大动静。再说,光是一张线上牌照还不行,还得线下认证,运输证、驾驶员证等,这些易到目前还没有,还远远谈不上完全合法。如果记性不错的话,北京的首张网约车牌照获得者是首汽约车。

且不说这事,无非就是宣传角度的问题,倒算不上根本性的问题。可如果把获得网约车牌照等同于解决融资问题,解决了乘客打车难、司机提现难、供应商欠款不还等问题,那易到真是练得一身好的精神胜利法

简单来说,获得网约车牌照不能代表什么,唯一能代表的是一张身份证。过去是个黑户,现在有了户口。唯一能带来的正面效应,可能就是扫除了融资障碍,如果连张牌照都没有,哪个投资人敢投?但有了牌照也未必有机构敢下手,我之前就分析过了,现在的易到可谓是千疮百孔,并不是一个好标的。

用一张牌照来把所有问题轻描淡写,这不符合逻辑,也不现实。一开始引发易到问题的是钱,供应商拿不到钱,司机也提不了钱,也就让用户无车可打。如果易到能够及时把钱填补上来,那时候还能用钱解决。但现在钱也很难解决,至少短期内不会有太大的效果。因为,易到已经成为一家严重失信的公司。

人无信而不立,公司也是一样。一家公司失信于人了,想要再获取信任,代价会成倍的放大。对于现在的易到用户、司机、供应商,基本上都是抱着套现走人的心态,能够留存的用户已经微乎其微。用户账上躺着那么多的余额,就是打不到车;司机账上躺着那么多余额,就是提不了现。司机没钱就不出车,乘客有钱打不到车,完全就是一个死循环。而且,越是拖着,这个死结就会越来越紧。

就是在这样的情况下,易到依然在大比例充返,为的就是提前吸收用户的预存款来打开这个死结。可用户都已经打不到车,还会愿意继续充值吗?对用户来说意味着打水漂的风险,恐怕也没几个用户会那么干。这一次连中消协都坐不住了,约谈易到,要求尽快满足消费者退款要求,立即停止高风险充值返现活动。

有关部门已经意识到易到的风险,其实,这一次政府给易到颁发牌照,也是冒着很大的风险,万一易到真崩了呢?政府可是要承担责任的。而且,可能会引发社会不稳定因素,这也是周航公开信所担忧的。从某种程度上来说,易到是绑架了政府。如果不发牌就死给你看,会影响社会的稳定,发牌或许是想缓和一下。

一方面是发牌,一方面是约谈,两手都已经上了。政府也非常清楚,如果不发牌照的话,易到就定死无疑,没有任何回旋机会。如果发了牌照的话,起码还有一线生机,至少可以稳住潜在的投资人。只要易到不再从公众手里吸收预存款,至少不会加剧社会矛盾的激化。现在,易到唯一的希望就是从机构迅速融到资金。

这个问题易到应该很清楚,之所以那么高调的宣传,其实是为了稳定人心,让司机不要再挤兑,让乘客不要再抱怨。可从现实来看,没有任何意义,司机拿到钱才是硬道理,乘客打到车才是真的。这些问题都没有解决,光是用一块牌照来忽悠,恐怕没有人愿意吃这套,那可都是真金白银,都是辛辛苦苦赚来的,又不是大风刮来的。

还是很让人失望的,出了这么大的问题,易到依然不务实,还是喜欢玩虚的。试想一下,易到的问题就是玩虚的玩出来的,现在还继续那一套虚头巴脑的套路,怎么重新赢得用户和司机的信任?信任无法建立起来,投资人如何愿意入局。不要再吹了,也不要再当鸵鸟了,老老实实面对问题,踏踏实实解决问题,才是王道。

精神胜利法可以麻痹自己人,但麻痹不了局外人,麻痹不了那么多用户。可以在一个时间欺骗所有人,可以在所有时间欺骗一个人,却不能在所有时间欺骗所有人。易到和背后的乐视该醒一醒了,是时候面对和解决眼前的问题了。那么多用户,那么多司机,那么多供应商,都眼巴巴的盼望着,于心何忍?

当然,我知道乐视和易到并不会多在乎,所以才会一直用一个又一个生态的谎言欺骗用户。

2017-05-11

一年一度的阿里日总能吸引不少眼球,和往年差不多,各种各样的趣闻轶事在坊间流传,成为茶余饭后的谈资。马云视频祝福要新人多生孩子,逍遥子被当路人甲拉去拍照,这些八卦在朋友圈和微博刷屏,连阿里市值突破3000亿美金的大新闻都靠边站了。

忽略这些八卦来看这个日子,还是有蛮多巧合,阿里市值突破了3000亿美金,这算不算是对阿里的祝贺?这也是国务院批准设立的首个中国品牌日。按照迷信一点的说法来看,那就是一个超级黄道吉日,阿里在十几年前就能掐会算了。一不小心又变成了八卦的说法了,不过,透过这些八卦的事来看阿里日,其实还是有不少值得关注的点的。

秀出阿里大经济体的硬实力

阿里日的由来不需要太多科普了,如果没有十几年前的那场非典,也说不好阿里现在是什么样子。淘宝说是因为非典而生,但应该是酝酿已久的了,只是赶上了而已。因为有了淘宝,也就有了天猫、支付宝、菜鸟等生态,可以理解为阿里征途中最为重要的一个节点。所以,马云几乎不会缺席这个重要日子。

这次马云在海外为中小企业全球化奔走遗憾缺席,在美国录了一段视频送给新人和全球阿里家人。而在最近的这几年里,马云在满世界飞来飞去,一年飞行时间达数百小时,走访几十个国家。他在提出了eWTP的构想之后,满世界的推销和推动落地,一方面可以说是推动阿里的国际化,一方面也是为了促进全球电商发展。所到之处,颇受当地政府的支持和认可。

很重要的一点,阿里已经成了全球经济发展不可或缺的力量。美国的车厘子、澳洲的保健品、加拿大的海鲜、欧洲的化妆品等,都在借助阿里旗下的平台打开中国市场,越来越多的国家和品牌希望与阿里建立合作。而在2015年双11开始,阿里就提出了买全球、卖全球的国际化战略,帮助了不少国家的产业从低迷走向复兴。

前段时间丹麦的生蚝泛滥成灾,其驻华大使馆在微博上吐槽,很快就引起了天猫的重视,双方就此也展开了洽谈。那么多的企业提出了合作,但丹麦使馆只选择了天猫。尽管因为一些政策的原因,短时间内无法引进生蚝,丹麦方面对阿里非常重视,又是会见又是搞网络直播,还是希望借助阿里的平台在中国推广更多丹麦的产品。

另一方面,阿里自身也在不断推进国际化的进程,包括当年赴美上市,以及这次阿里日集体婚礼上有来自有美国、德国、荷兰、印度的海外员工。逍遥子在主持婚礼时也说到,请大家帮忙督促你们的孩子抓紧学习英语,因为我们很快会推出年轻员工的外派计划,给他们在海外市场实战的机会,在杭州园区也会有很多不同肤色的新面孔。

如果说过去的阿里是服务于中国的平台,那如今则是服务于全球的大经济体。联合国特聘、特朗普约见,各国政要都在排着队的希望跟马云洽谈,马云都忙到没有时间参加阿里日,无形中就秀出了阿里的硬实力。当然,这代表的不只是阿里的实力,其实还有中国经济的崛起,因为中国有一个巨大无形的消费市场作为支撑。

展现阿里企业文化的软实力

很有意思的是,阿里日集体婚礼不只是阿里国内外的员工参与,还首次邀请了12对生态伙伴新人也来参加集体婚礼,有B2B、淘宝的卖家、优酷的用户、公益组织的创始人、云客服、供应商等一起参与。这让人觉得非常熟悉,阿里当初上市的时候一个高管都没敲钟,全部都是来自于阿里生态的伙伴,甚至是一个显得微不足道的快递员。

注意到用词是伙伴,按照百科的解释元魏时军人以十人为火,共灶炊食,故称同火时为火伴。也就是说,这是能够在一个锅子里吃饭的家人关系。这反映出一个企业对上下游合作方的一种态度,不是一种松散的状态,而是一种稳定的关系。任何一个企业的成功,都是离不开上下游的,其不同的态度也就决定了会有不同的结果。

再来看八卦得比较多的,一个是马云让员工多生孩子,生好孩子,这是一种家长心态,而不是老板心态。老板当然希望员工晚点要孩子,趁着年轻多花点心思给公司,马云却以家长的方式希望新人要孩子,其实是让他们回归到家庭,能够多一些生活而不只是工作。

这是马云一直以来的态度,在不提供员工宿舍的问题时,他曾经说过,我们需要会生活的人,公司倡导认真生活、快乐工作。工作不要太认真,生活要认真,只有认真对待生活的人,生活才会认真对待你,工作只是生活的一部分,不是全部,工作如果压力大、不开心,你是不可能有创新的。这也就不难理解,为何阿里能够持续的创新了。

还有一个就是逍遥子被当做路人甲,被员工的母亲拉去客串了一下摄影师,倒头还被人家嫌弃照相技术比较差。传出去似乎很没有面子,员工家人不认识CEO,还把他当作路人甲来看。逍遥子显然不会那么小气,否则也不会甘当路人甲,那么配合员工的家属,完全可以找个理由打发掉。这至少说明,他不止拿员工当家人,员工的家人也是家人。在自己的家人面前,没有层级之分,没有职位高低,这也客观反映阿里开放包容的企业文化。

正是因为有了软实力,才不断练就出硬实力。在上市不到三年的时间里,市值已经增长几百亿美金。如果从期间的最低点来看的话,不到两年时间翻了一倍。所以,市值冲破3000亿美金也就不足为奇了。而最值得一提的还是,企业都这么大了,还能一直创新,一直保持活力,这对于绝大多数企业来说几乎是不可能的事。

2017-05-10

罗永浩对被打脸并不在乎,过去他说过,企业家不怕打脸,只怕对不住企业,对不住同事,对不住投资人。这倒是一句掏心窝子的话,不过,他倒是从来不担心对不起用户,对不起一直支持他的拥趸们。

在坚果Pro的发布会上,罗永浩再一次打脸了,说锤子M1是我们工业设计上的耻辱…”。这话让人感到十分的熟悉,陈年在推出某款衬衫的时候,也曾说过凡客之前做的都是垃圾。如此看来,两个人还是蛮有共性的。一个把耻辱卖给用户,一个把垃圾卖给用户。

工业设计一直是罗永浩或者说锤子科技赖以为荣的,当初在介绍M1的时候也是牛皮吹到天上去了,现在回过头来说那是锤子的耻辱,这让当初那些为M1点赞的用户情何以堪?哪怕这是一个事实,说出来就太伤人心了。与其说这是锤子科技的耻辱,不如说是罗永浩粉丝的耻辱,毕竟锤子的用户大多数是罗永浩的粉丝。

一个企业家自认为耻辱的设计,却还要违心的对粉丝夸赞,不知道这算不算虚假宣传?或者说满怀诚意的忽悠。让粉丝不明就里的为了屈辱买单之后,再告诉他们其实这就是个垃圾,想想都是一件很滑稽很恬不知耻的事。不知道那些买回去M1之后,在朋友圈夸夸其谈的人,现在的心灵伤害指数有没有飙升。

当然,作为一个合格的资深罗永浩粉丝,应该不会那么玻璃心。当年T1的时候高价买回去,得到过不会降价承诺的人,已经为情怀买过一次单了,不介意再为耻辱买次单,应该学会了如何去包容,如何去理解。一次次的信誓旦旦,一次次的被打脸还能继续买入锤子的人,应该是已经把罗永浩当作今生最大的信仰了。

对于短时间内不会再去买锤子产品的人来说,耻辱就耻辱,反正也是锤子科技和罗永浩粉丝的,权当看笑话了。有一句话,让我这个不是罗永浩粉丝,只是过去对他比较认可,又买过一台锤子产品的人来说,只能自己抽自己几巴掌了。

“如果有一天卖了几百几千万台,SB都在用我们的手机,你要知道——这是给你们做的。

在朋友圈和微博看到的时候,本以为这是罗黑编排的段子,直到看了现场视频之后才确认。这多少让人有点惊讶,一个企业家既想赚消费者的钱,又把藐视粉丝以外的消费者,如果不是精神分裂的话,只能说有足够嚣张的资本,吃定了这部分消费者。

话说得很直接了,锤子是给你们做的,也就是罗永浩的粉丝。至于像我这样偶尔想到买一台锤子手机的人,无非就是“SB”。或者也可以更直接的理解,除了罗永浩的粉丝,用锤子手机的都是SB。罗永浩再一次给粉丝们加持了优越感,我也深信不疑,总有一些犯贱的SB会去买锤子的产品,架不住人家的产品又贵还耻辱,还能过几个月价格跳水一次,还能享受罗永浩重新定义的SB的标准称号。

我看罗永浩不应该在发布会上假模假样的哽咽,而是应该感到骄傲,坚果Pro在一些电商网站上被抢空了,那是有那么SB在支持,这是多么振奋人心的消息。下一次开发布会的时候,希望可以大胆笑出来,不要偷偷在梦里笑。

2017-05-09

易到终于拿到了网约车牌照,在这个生死紧要的关头,多少能缓解兑付的危机。不过,这到底是一颗回魂丹还是兴奋剂,还需要一段时间来验证,至少从目前的情况来看,并不那么乐观。

易到的危机不仅仅是一张牌照,而是真金白银的问题,更深层次是信任问题。

一方面是司机的资金缺口要填补,一方面是乘客的余额要使用。司机因为提不到现,就不愿意提供服务,乘客因为叫不到车,余额也就没办法消耗,更加不愿意再充值,而司机并未停止挤兑。正常情况下,挤兑都可能带来灭顶之灾,何况易到还在困难时期。别说是易到这样一家公司,当年的海南发展银行也被储户给活活挤兑死了。

现在的易到就像是一潭死水,司机和乘客出逃,没有新鲜的活水注入,很可能就慢慢恶臭了。就算解决了资金的问题,信任的建立也会很漫长。

一个平台要建立信任很难,要失去却是一瞬间的事,司机和乘客都害怕过一次了,再让他们回来的成本会十分巨大。乐视从周航手上接过来的时候,易到已经处于奄奄一息的状态,如果没有乐视的注资可能就死了。而如果没有乐视提供的资金大力度的补贴,易到也不会那么快的翻身,可代价却是十分巨大的。

这种代价不仅是资金的问题,还有时间的问题。错过了最好的时机,易到很难再获得融资,现在这么一个烂摊子,哪个机构愿意接手呢?指望乐视注资是不大可能了,乐视自身都是泥菩萨了。如果没有周航的公开信,挤兑就不会那么凶猛,可能还有一线生机。现在要挽救易到,成本已经不止多了一倍两倍了,完全就是一个火坑。

当然,现在滴滴的估值都到了500亿美金了,对易到来说可能也是一件好事,至少可以体现出性价比。按照乐视进入易到的代价,估值也就10亿美金左右。现在应该会有所降低,不可能再有10亿美金了,也就是滴滴的五十分之一。如果能以10-20亿美金的代价,让易到重回高峰时期的话,一切可能是不一样的结果了。毕竟,只要是真金白银的砸下去,哪怕受伤过一次的用户,其实还是可能再次回归的。

问题是,谁能掏得起这笔钱,或者谁愿意掏这笔钱?乐视已经在易到身上烧了那么多钱,会甘心以低价引入投资人吗?这就要看乐视的态度了。但是,如果乐视有这个态度的话,就不会和周航闹那么难堪,导致易到雪上加霜了。一个巴掌拍不响,肯定不会是周航单方面的问题,矛盾可能没有外界想的那么简单。


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不过怎样,还是希望易到能够重归专车市场。目前的滴滴已经垄断了C2C专车,口碑已经越来越差劲了。而神州专车是中高端的B2C,滴滴与神州不在一个竞争档位。如果易到能够重新回归的话,起码能给用户更多选择,竞争才能带来行业进步。真心希望,网约车牌照是灵丹妙药而不只是一粒兴奋剂。

2017-05-08

京东发布了第一季度财报,交易总额为1841亿元人民币,同比增长42%。净收入达到762亿元人民币,同比增长41.2%。基于非美国通用会计准则下,净利润为14亿元人民币。毫无疑问,这是京东有史以来最漂亮的一份财报。

这是一个什么概念呢?华尔街分析师对京东的平均预期是同比增长36%,而实际增长达到了41.2%。苏宁一季度的营收为373亿元人民币,京东已经是苏宁的两倍之多。大家都说电商的红利期过去了,但京东似乎还只是刚刚开始。

财报发布之后,股价也是应声上涨,朋友圈看到两种声音,一种是庆幸在20多块的时候,因为看好京东而坚决买入;一种是遗憾在低价位卖出了,没有继续持有,错过了赚钱的机会。从过去一年多的时间来看,京东的股价累计上涨超过75%,不比在北上广买房少赚。

分析来看,不论是交易规模还是净收入的增长,几乎是同比例的,也就是说这种增长是良性的、高品质的。如此持续稳定增长的背后,因素很多,从消费的大趋势上来看,其实就是消费升级的红利。

都说电商的红利期过去了,其实远远没有过去。只是过去鱼龙混杂的发展方式,不再被消费者认可了,被时代抛弃了,自然是没有红利了。消费者花了钱买不到好的产品,甚至都买不到真品,自然会用脚投票。

但是,只要中国经济还在增长,只要消费者的需求还在,电商的发展肯定是不可逆的,消费者的习惯已经形成了,电商的增长是肯定会持续的。唯一的区别在于,过去分散的流量会越来越集中于综合体验更好的平台。

京东这些年一直都在推品质,一方面是商品的品质,要是大的品牌,要是好的质量,最重要的是正品;一方面是服务的品质,包括在线购物的体验,物流配送的服务,售后退换货的便捷。这些努力在很长一段时间里,价值被一些杂乱的声音埋没了,相比体验消费者对价格更加敏感,这也是特定时期的特殊情况。

现在,消费者变得越来越理性了,追求低价的同时更在乎品质,而京东的好物低价正好满足了这一需求。这在数据上有客观的反应,京东的年度活跃用户达到2.365亿,同比增长了40%。在这个大家都认为红利期已经过去,电商消费者的整体增长放缓的背景下,活跃用户还能实现如此大幅度的增长,说明消费者在平台间的转移比例很大,吸引消费者的则是更可靠的品质、更好的体验。

这当然与品牌商的支持密不可分,单就在过去的一季度,京东就与众多品牌形成合作。国际知名药妆品牌雅漾入驻京东自营平台,奢侈品公司Giorgio Armani S.p.A旗下EA7 Emporio ArmaniArmani JeansEmporio Armani内衣系列分别成立了京东自营旗舰店。在2017年米兰设计周期间,京东还与SAVIO FIRMINOBordignonContractin等三家高端意大利家具品牌达成合作。

此外,在跨境电商上京东也频频发力,沃尔玛旗下的英国超市品牌ASDA入驻京东全球购,京东全球购还与拜耳、 Inferno和丝塔芙等全球顶级品牌建立合作。而在刚刚过去的四月,京东得到美国服装和鞋履协会(AAFA)认证,正式成为AAFA的官方会员,成为首家获此殊荣的中国电商企业。

这一连串的合作背后,都是为了让消费者更方便可靠的买到高品质的商品。包括在今年3·15当天,京东联合央视推出了京东国品日,华为、蓝月亮、格力、海尔、金龙鱼、美的、伊利、滋源、东阿阿胶、洋河等10余家央视国家品牌计划的成分参与其中,共同来推动建设品质和诚信购物的环境。


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所以,不难理解为何京东能够持续稳定的增长。因为在过去那么多年里,京东推行的正品低价理念,已经被更多的人所认可和接受。所谓消费升级,不就是消费需求更高品质的产品吗?与其说是消费升级的红利,其实是品质电商的红利。京东作为品质电商的代表,自然能够享受到红利,这还只是刚刚开始。